Крипторынок меняется непредсказуемо, как инвесторам следует реагировать?
После одобрения ETF на биткойн, крипторынок пережил драматические колебания. После того, как биткойн突破ил исторический максимум, инвесторы столкнулись с наибольшей коррекцией с 2020 года. Общая рыночная капитализация криптовалюты снизилась с 2,44 трлн долларов США 2 августа до 1,99 трлн долларов США 6 августа, что составило максимальное падение за день в 8,4%.
Причины этого отката сложны и разнообразны. Глобальные экономические колебания, слабые данные по занятости в США, массовая распродажа со стороны одной торговой группы и напряженная геополитическая обстановка влияют на рыночные тенденции. Это снова подтверждает один факт: цена биткойна уже тесно связана с макроэкономическими и политическими факторами, возможно, она больше не является традиционным финансовым "убежищем".
Будущее движение рынка будет зависеть от множества факторов, включая монетарную политику Федеральной резервной системы, выборы в США, глобальную рыночную среду и геополитическую ситуацию. Для обычных инвесторов рынок все еще ждет, когда оригинальные инновации принесут новый импульс для роста. В этой ситуации волатильность рынка может продолжаться некоторое время.
Влияние ожиданий по снижению процентных ставок на рынок
Несмотря на то, что ожидания снижения процентных ставок постоянно стимулируют крипторынок, фактическое снижение ставок может привести к иному результату. В настоящее время рынок ожидает, что вероятность снижения ставок ФРС в сентябре достигла 100%. С макроэкономической точки зрения, снижение ставок приведет к снижению ставок по депозитам и кредитам, что побудит средства уходить из банков, и инвесторы могут быть более склонны выбирать высокорисковые инвестиции, такие как криптоактивы.
Однако с второй половины 2022 года ожидания снижения процентных ставок стали одним из ключевых факторов, определяющих рыночные настроения. Поэтому фактическое снижение ставок может вызвать лишь умеренную реакцию рынка. Исторические данные показывают, что когда Федеральная резервная система приостанавливает повышение процентных ставок, рост биткойна обычно максимален, но реакция рынка на первое снижение ставок обычно слаба. Если снижение ставок вызвано экономической неопределенностью, это даже может негативно повлиять на цену биткойна.
Фон снижения процентных ставок имеет важное значение. Если это происходит в условиях низкой инфляции и экономического процветания, то его стимулирующее влияние на цены активов может быть более очевидным. Но если снижение ставок происходит в условиях экономической уязвимости, это может передать негативный сигнал, что приведет к перераспределению средств из высокорисковых активов в более безопасные.
В настоящее время перспективы экономики США не внушают оптимизма. Последние данные по занятости показывают, что уровень безработицы достиг нового максимума за почти два года, а рост занятости оказался ниже ожиданий. Ожидается, что экономика США продолжит оставаться слабой, влияние снижения процентных ставок на крипторынок может ослабнуть в условиях экономического фона, и в краткосрочной перспективе волатильность на рынке может продолжиться.
В долгосрочной перспективе, пока капитал может свободно перемещаться, переход от фиатной валюты к биткойну и другим шифрованиям по-прежнему будет одним из важных вариантов сохранения богатства.
Отношение двух партий США к шифрованию валюты
С учетом того, что шифрование постепенно становится предметом политического внимания в США, отношение обеих партий к шифрованию также становится важным фактором, влияющим на рынок. Недавно один из политиков на конференции по биткойну заявил, что после выборов он будет поддерживать "национальную стратегию резервирования биткойнов" и разработает комплексную политику шифрования, охватывающую такие аспекты, как регулирование стабильных монет и право на самообслуживание биткойнов.
В отличие от этого, другая主要政党 имеет более模模糊ное отношение к шифрованию. Представители отрасли призывают эту партию прояснить свои экономические политические намерения и позицию по отношению к шифрованию.
Несмотря на то, что рост поддержки некоторых кандидатов способствовал восстановлению цены на биткойн, дальнейшее вовлечение крипторынка в политическую борьбу между двумя партиями может усилить волатильность.
Недавний судебный вердикт по делу одного шифрования компании, вынесенный одним из регуляторов, показывает, что позиция США постепенно улучшается. Независимо от того, какая партия у власти, существует более сильная готовность создать четкую регуляторную рамку для защиты потребителей и содействия инновациям, что будет способствовать активности компаний.
Две партии имеют разногласия по вопросам политики в области шифрования. Одна сторона выступает за ужесточение регулирования, в то время как другая имеет более открытую позицию. Если победит сторона, выступающая за регулирование, крипторынок в краткосрочной перспективе может столкнуться с давлением, но в долгосрочной перспективе здоровая регуляторная среда будет способствовать развитию отрасли и интеграции в мэйнстримный финансовый рынок. Если победит открытая сторона, рынок в краткосрочной перспективе может получить положительные новости, но в долгосрочной перспективе умеренное регулирование все же будет незаменимым.
Золото и биткойн: кто более стабилен?
Криптовалюты впервые стали известны в 2008 году во время экономического кризиса на Кипре, когда люди массово покупали биткойны для хеджирования обесценивания валюты. Однако в настоящее время крипторынок все более тесно связан с глобальной политической и экономической ситуацией.
Ожидается, что напряженная ситуация на Ближнем Востоке и слабые экономические данные США принесут на рынок больше неопределенности, волатильность может продолжаться. Кроме того, средства, накопленные в рамках биткойн-ETF, уже полностью вошли на рынок, и в краткосрочной перспективе будет трудно продолжать обеспечивать значительный рост.
Стоит отметить, что "Законопроект о стратегических резервах биткойнов" был представлен в Конгресс США для рассмотрения. Эксперты предупреждают, что если Министерство финансов США будет контролировать 19% от общего объема биткойнов, это может представлять собой значительный риск централизации для биткойна.
В условиях нестабильности капитал, похоже, предпочитает золото. В последнее время золото показывает лучшие результаты, чем биткойн, и отклоняется от динамики фондовых индексов. Однако долгосрочные данные показывают, что за последние десять лет биткойн в 8 из них был самым прибыльным активом, а доходность за десятилетие составила 18,719%.
На самом деле, яркое краткосрочное выступление золота лишь отражает недавние колебания рынка и вряд ли изменит глобальные экономические законы. Основы для долгосрочного роста крипторынка по-прежнему остаются прочными. Во-первых, мировая экономика находится на начальном этапе периода денежного смягчения, и увеличение ликвидности традиционно является катализатором роста биткойна. Во-вторых, спотовый биткойн ETF уже привлек большое количество средств, и участие институциональных инвесторов постоянно растет.
Высшие и низшие точки крипторынка обычно определяются множеством факторов, включая уровень процентных ставок, технологические достижения и психологию инвесторов, а не единичным событием. На данный момент долгосрочные позитивные факторы все еще присутствуют, и рынок уверенно развивается к лучшему.
Как инвесторы могут воспользоваться возможностями
Как новая область на мировом финансовом рынке, крипторынок, хотя и все больше подвержен влиянию макроэкономических факторов, может продолжать испытывать краткосрочные колебания, но как новая технология он по-прежнему полон возможностей.
В этом раунде бычьего рынка основным движущим фактором стали ETF на биткойн в США и ожидания снижения процентных ставок в долларах, при этом связь с публичными блокчейнами и альткойнами незначительная. В настоящее время на рынке отсутствуют действительно инновационные проекты или токены, способные привлечь глобальный консенсус пользователей, поэтому приходится полагаться на сообщество для продвижения локального консенсуса, что приводит к поверхностному явлению "взаимного уклонения".
Рынок, который страдает от недостатка оригинальных инноваций, подвержен краткосрочным колебаниям из-за неожиданных событий, но в условиях денежно-кредитной политики, влияния ETF на биткойн и эфир, а также изменений в отношении двух партий США, долгосрочные перспективы рынка остаются позитивными.
Для обычных инвесторов, которые понимают крипторынок и ожидают подходящий момент для входа, долгосрочные регулярные инвестиции являются неплохим выбором. Некоторые торговые платформы предлагают стратегии регулярных инвестиций, которые позволяют инвесторам вкладывать фиксированную сумму в выбранный набор монет через определенные временные интервалы. Эта стратегия особенно эффективна в условиях сильных колебаний рынка, позволяя за ту же сумму инвестиций покупать больше активов на низких уровнях и получать более значительную прибыль.
В настоящее время криптовалюта стала незаменимой частью инвестиционного портфеля. Исследования показывают, что умеренное распределение биткойнов может значительно повысить общую доходность портфеля.
В условиях краткосрочной волатильности и долгосрочного роста инвесторы должны разумно контролировать риски, повышать эффективность использования средств и терпеливо ждать возможностей. Методы повышения эффективности капитала включают использование инструментов для получения дохода от хранения криптовалюты, внимание к стратегиям сложного процента, постепенное наращивание позиций и выбор подходящих стратегий для покупки на дне, а также выбор надежной торговой платформы.
Независимо от того, крипторынок или традиционный финансовый рынок, ключом к прибыли является научный анализ рыночных тенденций и осознание рисков инвестором. Торговые инструменты являются лишь вспомогательными, их основное преимущество заключается в экономии временных затрат. Несмотря на то, что на рынке торговых инструментов становится все больше, инвесторы все равно должны планировать на долгосрочную перспективу в зависимости от своих потребностей, чтобы эффективно повысить эффективность капитала и достичь прибыли.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
16 Лайков
Награда
16
9
Поделиться
комментарий
0/400
LiquidityHunter
· 07-13 22:47
8 пунктов разницы 37 базисных точек Спот контанго было съедено. Вот где есть смысл.
Посмотреть ОригиналОтветить0
HashBandit
· 07-13 21:28
в 2017 году моя майнинговая установка научила меня больше о потерях, чем любая цитата Уоррена Баффета когда-либо могла... DCA не спасет тебя от перегрузки сети, если честно
Возможности в колебаниях крипторынка: как воспользоваться долгосрочными трендами и краткосрочными рисками
Крипторынок меняется непредсказуемо, как инвесторам следует реагировать?
После одобрения ETF на биткойн, крипторынок пережил драматические колебания. После того, как биткойн突破ил исторический максимум, инвесторы столкнулись с наибольшей коррекцией с 2020 года. Общая рыночная капитализация криптовалюты снизилась с 2,44 трлн долларов США 2 августа до 1,99 трлн долларов США 6 августа, что составило максимальное падение за день в 8,4%.
Причины этого отката сложны и разнообразны. Глобальные экономические колебания, слабые данные по занятости в США, массовая распродажа со стороны одной торговой группы и напряженная геополитическая обстановка влияют на рыночные тенденции. Это снова подтверждает один факт: цена биткойна уже тесно связана с макроэкономическими и политическими факторами, возможно, она больше не является традиционным финансовым "убежищем".
Будущее движение рынка будет зависеть от множества факторов, включая монетарную политику Федеральной резервной системы, выборы в США, глобальную рыночную среду и геополитическую ситуацию. Для обычных инвесторов рынок все еще ждет, когда оригинальные инновации принесут новый импульс для роста. В этой ситуации волатильность рынка может продолжаться некоторое время.
Влияние ожиданий по снижению процентных ставок на рынок
Несмотря на то, что ожидания снижения процентных ставок постоянно стимулируют крипторынок, фактическое снижение ставок может привести к иному результату. В настоящее время рынок ожидает, что вероятность снижения ставок ФРС в сентябре достигла 100%. С макроэкономической точки зрения, снижение ставок приведет к снижению ставок по депозитам и кредитам, что побудит средства уходить из банков, и инвесторы могут быть более склонны выбирать высокорисковые инвестиции, такие как криптоактивы.
Однако с второй половины 2022 года ожидания снижения процентных ставок стали одним из ключевых факторов, определяющих рыночные настроения. Поэтому фактическое снижение ставок может вызвать лишь умеренную реакцию рынка. Исторические данные показывают, что когда Федеральная резервная система приостанавливает повышение процентных ставок, рост биткойна обычно максимален, но реакция рынка на первое снижение ставок обычно слаба. Если снижение ставок вызвано экономической неопределенностью, это даже может негативно повлиять на цену биткойна.
Фон снижения процентных ставок имеет важное значение. Если это происходит в условиях низкой инфляции и экономического процветания, то его стимулирующее влияние на цены активов может быть более очевидным. Но если снижение ставок происходит в условиях экономической уязвимости, это может передать негативный сигнал, что приведет к перераспределению средств из высокорисковых активов в более безопасные.
В настоящее время перспективы экономики США не внушают оптимизма. Последние данные по занятости показывают, что уровень безработицы достиг нового максимума за почти два года, а рост занятости оказался ниже ожиданий. Ожидается, что экономика США продолжит оставаться слабой, влияние снижения процентных ставок на крипторынок может ослабнуть в условиях экономического фона, и в краткосрочной перспективе волатильность на рынке может продолжиться.
В долгосрочной перспективе, пока капитал может свободно перемещаться, переход от фиатной валюты к биткойну и другим шифрованиям по-прежнему будет одним из важных вариантов сохранения богатства.
Отношение двух партий США к шифрованию валюты
С учетом того, что шифрование постепенно становится предметом политического внимания в США, отношение обеих партий к шифрованию также становится важным фактором, влияющим на рынок. Недавно один из политиков на конференции по биткойну заявил, что после выборов он будет поддерживать "национальную стратегию резервирования биткойнов" и разработает комплексную политику шифрования, охватывающую такие аспекты, как регулирование стабильных монет и право на самообслуживание биткойнов.
В отличие от этого, другая主要政党 имеет более模模糊ное отношение к шифрованию. Представители отрасли призывают эту партию прояснить свои экономические политические намерения и позицию по отношению к шифрованию.
Несмотря на то, что рост поддержки некоторых кандидатов способствовал восстановлению цены на биткойн, дальнейшее вовлечение крипторынка в политическую борьбу между двумя партиями может усилить волатильность.
Недавний судебный вердикт по делу одного шифрования компании, вынесенный одним из регуляторов, показывает, что позиция США постепенно улучшается. Независимо от того, какая партия у власти, существует более сильная готовность создать четкую регуляторную рамку для защиты потребителей и содействия инновациям, что будет способствовать активности компаний.
Две партии имеют разногласия по вопросам политики в области шифрования. Одна сторона выступает за ужесточение регулирования, в то время как другая имеет более открытую позицию. Если победит сторона, выступающая за регулирование, крипторынок в краткосрочной перспективе может столкнуться с давлением, но в долгосрочной перспективе здоровая регуляторная среда будет способствовать развитию отрасли и интеграции в мэйнстримный финансовый рынок. Если победит открытая сторона, рынок в краткосрочной перспективе может получить положительные новости, но в долгосрочной перспективе умеренное регулирование все же будет незаменимым.
Золото и биткойн: кто более стабилен?
Криптовалюты впервые стали известны в 2008 году во время экономического кризиса на Кипре, когда люди массово покупали биткойны для хеджирования обесценивания валюты. Однако в настоящее время крипторынок все более тесно связан с глобальной политической и экономической ситуацией.
Ожидается, что напряженная ситуация на Ближнем Востоке и слабые экономические данные США принесут на рынок больше неопределенности, волатильность может продолжаться. Кроме того, средства, накопленные в рамках биткойн-ETF, уже полностью вошли на рынок, и в краткосрочной перспективе будет трудно продолжать обеспечивать значительный рост.
Стоит отметить, что "Законопроект о стратегических резервах биткойнов" был представлен в Конгресс США для рассмотрения. Эксперты предупреждают, что если Министерство финансов США будет контролировать 19% от общего объема биткойнов, это может представлять собой значительный риск централизации для биткойна.
В условиях нестабильности капитал, похоже, предпочитает золото. В последнее время золото показывает лучшие результаты, чем биткойн, и отклоняется от динамики фондовых индексов. Однако долгосрочные данные показывают, что за последние десять лет биткойн в 8 из них был самым прибыльным активом, а доходность за десятилетие составила 18,719%.
На самом деле, яркое краткосрочное выступление золота лишь отражает недавние колебания рынка и вряд ли изменит глобальные экономические законы. Основы для долгосрочного роста крипторынка по-прежнему остаются прочными. Во-первых, мировая экономика находится на начальном этапе периода денежного смягчения, и увеличение ликвидности традиционно является катализатором роста биткойна. Во-вторых, спотовый биткойн ETF уже привлек большое количество средств, и участие институциональных инвесторов постоянно растет.
Высшие и низшие точки крипторынка обычно определяются множеством факторов, включая уровень процентных ставок, технологические достижения и психологию инвесторов, а не единичным событием. На данный момент долгосрочные позитивные факторы все еще присутствуют, и рынок уверенно развивается к лучшему.
Как инвесторы могут воспользоваться возможностями
Как новая область на мировом финансовом рынке, крипторынок, хотя и все больше подвержен влиянию макроэкономических факторов, может продолжать испытывать краткосрочные колебания, но как новая технология он по-прежнему полон возможностей.
В этом раунде бычьего рынка основным движущим фактором стали ETF на биткойн в США и ожидания снижения процентных ставок в долларах, при этом связь с публичными блокчейнами и альткойнами незначительная. В настоящее время на рынке отсутствуют действительно инновационные проекты или токены, способные привлечь глобальный консенсус пользователей, поэтому приходится полагаться на сообщество для продвижения локального консенсуса, что приводит к поверхностному явлению "взаимного уклонения".
Рынок, который страдает от недостатка оригинальных инноваций, подвержен краткосрочным колебаниям из-за неожиданных событий, но в условиях денежно-кредитной политики, влияния ETF на биткойн и эфир, а также изменений в отношении двух партий США, долгосрочные перспективы рынка остаются позитивными.
Для обычных инвесторов, которые понимают крипторынок и ожидают подходящий момент для входа, долгосрочные регулярные инвестиции являются неплохим выбором. Некоторые торговые платформы предлагают стратегии регулярных инвестиций, которые позволяют инвесторам вкладывать фиксированную сумму в выбранный набор монет через определенные временные интервалы. Эта стратегия особенно эффективна в условиях сильных колебаний рынка, позволяя за ту же сумму инвестиций покупать больше активов на низких уровнях и получать более значительную прибыль.
В настоящее время криптовалюта стала незаменимой частью инвестиционного портфеля. Исследования показывают, что умеренное распределение биткойнов может значительно повысить общую доходность портфеля.
В условиях краткосрочной волатильности и долгосрочного роста инвесторы должны разумно контролировать риски, повышать эффективность использования средств и терпеливо ждать возможностей. Методы повышения эффективности капитала включают использование инструментов для получения дохода от хранения криптовалюты, внимание к стратегиям сложного процента, постепенное наращивание позиций и выбор подходящих стратегий для покупки на дне, а также выбор надежной торговой платформы.
Независимо от того, крипторынок или традиционный финансовый рынок, ключом к прибыли является научный анализ рыночных тенденций и осознание рисков инвестором. Торговые инструменты являются лишь вспомогательными, их основное преимущество заключается в экономии временных затрат. Несмотря на то, что на рынке торговых инструментов становится все больше, инвесторы все равно должны планировать на долгосрочную перспективу в зависимости от своих потребностей, чтобы эффективно повысить эффективность капитала и достичь прибыли.