Trong quá trình phát triển Blockchain, cơ chế giá của cuộc chơi giá phi tập trung luôn là một vấn đề quan trọng bị bỏ qua. Với sự phát triển mạnh mẽ của DeFi trong những năm gần đây, cả những người trong ngành và ngoài ngành mới bắt đầu có nhận thức và khám phá sơ bộ về cơ chế giá trên chuỗi. Cách tạo ra giá, một biến số then chốt, trên chuỗi theo cách phù hợp hơn với bản chất của Blockchain, là một hướng nghiên cứu sâu sắc đáng để tìm hiểu.
Giá cả phản ánh giá trị của một đơn vị hàng hóa hoặc dịch vụ, mức độ của nó được xác định bởi quan hệ cung cầu trên thị trường. Vào thời điểm đó, giá của Bitcoin là sự cân bằng đạt được giữa bên mua và bên bán, mặc dù chỉ là một thị trường nhỏ giữa hai người, không có tính cân bằng chung, nhưng điều này đánh dấu sự khởi đầu của thuộc tính giao dịch tiền tệ của Bitcoin.
Để đáp ứng nhu cầu giao dịch của những người yêu thích BTC, các sàn giao dịch tiền điện tử đã ra đời, nhu cầu về "giá" từ các bên cũng phát sinh theo. Cuộc chơi giữa các nhóm khác nhau như thợ đào, người tín ngưỡng, nhà đầu tư, người chơi hợp đồng tương lai, v.v., dần dần hoàn thiện thuộc tính cân bằng chung của Bitcoin. Các sàn giao dịch cung cấp cho mọi người một nơi giao dịch tự do, nhưng với sự gia tăng sự nổi bật của Bitcoin và sự chuyển dịch của tài chính truyền thống sang tài sản mã hóa, các vấn đề như tập trung không minh bạch cũng ngày càng nổi bật.
Sự khác biệt về đơn vị tính toán giữa sàn giao dịch tập trung và tương tác hoàn toàn trên chuỗi, sàn giao dịch tính theo mili giây, còn Blockchain tính theo "Khối". Sự phân tách này khiến chúng ta khó đánh giá chính xác dữ liệu giá mà sàn giao dịch cung cấp. Mặc dù có thể giám sát một số dữ liệu tương tác trên chuỗi, nhưng việc xử lý bên trong của sàn giao dịch vẫn là một hộp đen. Trong lĩnh vực tiền điện tử thiếu sự quản lý hiệu quả, việc làm giả dữ liệu khó có thể tránh khỏi. Điều này cũng khiến cho dòng tiền nóng và đòn bẩy dễ dàng gây ra sự náo động, thúc đẩy tài sản tiền điện tử nhanh chóng lọt vào tầm mắt của công chúng, thu hút những người ưa thích rủi ro cao và các tổ chức tài chính tham gia.
Cơ chế tin cậy của Blockchain
Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 bắt nguồn từ việc Hoa Kỳ nới lỏng quản lý và lạm dụng các công cụ đổi mới tài chính, cơn sốt đầu cơ dẫn đến khủng hoảng cho vay thế chấp thứ cấp gây ra sự sụp đổ tín dụng. Sự phá sản của Lehman Brothers đánh dấu sự bùng nổ toàn diện của cuộc khủng hoảng, báo cáo tài chính đẹp đẽ che giấu sự tham nhũng bên trong. "Niềm tin" và "an toàn" trở thành một trong những vấn đề quan trọng nhất từ đó.
Cùng năm, sách trắng Bitcoin được công bố, đưa ra một ý tưởng về một giao thức không phụ thuộc vào "niềm tin". Đầu năm 2009, khối genesis của Bitcoin ra đời, đồng Bitcoin đầu tiên được khai thác. Thiết kế của Bitcoin liên quan đến mật mã, thuật toán băm, chứng minh công việc và nhiều kiến thức đa ngành khác, rõ ràng là kết quả của một quá trình suy nghĩ lâu dài.
Tính chất quan trọng nhất của Bitcoin là "phi tập trung", việc phát hành và chuyển khoản không bị kiểm soát bởi bất kỳ chủ thể nào. Để giải cấu trúc "chủ thể tin cậy", giao dịch Bitcoin cần có sự xác nhận của toàn bộ nút mạng, mặc dù điều này không hiệu quả nhưng rất an toàn, mức độ phi tập trung càng cao thì độ an toàn càng cao.
Sau hơn mười năm phát triển, giá trị thị trường của Bitcoin đã đạt mức hàng trăm tỷ đô la. Ngày nay, việc chuyển nhượng Bitcoin với giá trị hàng triệu đô la trở nên dễ dàng, không cần tin tưởng vào bất kỳ bên thứ ba nào. Ngược lại, trong hệ thống tài chính truyền thống, việc chuyển nhượng tài sản lớn liên quan đến quy trình phức tạp và hiệu quả thấp. Nhưng trong các lĩnh vực truyền thống, mức độ tin tưởng của con người vào các tổ chức quyết định sự lựa chọn của chính họ.
Việc thiết lập niềm tin trong các lĩnh vực truyền thống cần phải tích lũy lâu dài và tốn kém. Nhưng khi một tổ chức thiếu sự kiểm soát, con người thường khó chống lại cám dỗ trước lợi ích to lớn. Ngay cả Lehman Brothers tồn tại hơn 150 năm cũng đã sụp đổ, niềm tin lập tức sụp đổ. Bỏ qua các yếu tố tập trung, giao thức Bitcoin không có rủi ro tập trung trở thành hy vọng mới của xã hội loài người.
Cơ chế giá của Blockchain
Đối với tài sản tiền điện tử, cơ chế giá là quá trình định giá. Giá của Bitcoin phụ thuộc vào các bên tham gia trò chơi, chẳng hạn như thợ mỏ, người nắm giữ coin, người chơi hợp đồng, v.v. Liệu quá trình đấu giá trên thị trường này có thể được tạo ra một cách phi tập trung trên chuỗi giống như chuyển tiền không? Và với việc tăng cường mức độ phi tập trung và số lượng người tham gia, liệu tính an toàn và khả năng chứa đựng của nó có tăng lên theo không?
Tính khả lập trình của Ethereum đã cung cấp cơ hội tốt cho sự đổi mới trong lĩnh vực tiền mã hóa. Giá trị thị trường và lượng tài sản khóa của DeFi liên tục tăng lên, buộc chúng ta phải chú trọng đến vấn đề biến số giá. Khi DeFi tiếp nhận lượng vốn đạt đến cấp độ cao hơn, liệu chúng ta có nên tiếp tục phụ thuộc vào một bên thứ ba hay tổ chức nào đó?
Lựa chọn DeFi hiện tại
Hiện tại, các giao thức DeFi chủ yếu có các hướng sau:
Cho vay thế chấp phi tập trung
Giao dịch phi tập trung, hoán đổi nhanh
Stablecoin thuật toán
BTC Token hóa
Tài sản tổng hợp
Sản phẩm phái sinh tài chính phi tập trung
Hầu hết các giao thức DeFi cần giá trên chuỗi, chẳng hạn như giá thanh lý của vay thế chấp, giá giao dịch chớp nhoáng theo thời gian thực, giá thanh lý của các công cụ tài chính, v.v. Hiện nay, phương pháp chính là sử dụng các nút oracle để cung cấp giá hoặc đội ngũ dự án tự xuất ra giá.
Cách này thường là kết nối API của sàn giao dịch tập trung, trực tiếp tải lên dữ liệu giá hoặc lấy giá trị trung bình từ nhiều nút. Rõ ràng, trò chơi giá chủ yếu diễn ra tại sàn giao dịch tập trung, yếu tố tập trung ảnh hưởng rất lớn. Các giao thức DeFi và người dùng sử dụng những giá này khó có thể xác minh hiệu quả, trái ngược với bản chất "phi tập trung" và "máy tin cậy" của Blockchain.
Thứ hai, Token khó có thể nắm bắt giá trị của giao thức tốt hơn. Sự sống còn của DeFi phụ thuộc vào sự biến động giá, tạo ra không gian chênh lệch giữa mức độ giao tiếp trung tâm hóa và phi tập trung. Hiện tại, oracle chỉ xuất ra giá khi đạt tiêu chuẩn yêu cầu, thiếu dòng thông tin giá cả liên tục. Điều này tương đương với hệ thống Bitcoin chỉ duy trì sức mạnh tính toán khi có giao dịch chuyển khoản, không phù hợp với bản chất của Blockchain, cũng khó có thể chịu đựng quy mô thị trường lớn hơn.
Lựa chọn cơ chế giá của NEST Protocol
Sự phi tập trung của Bitcoin và Ethereum xuất phát từ thiết kế hệ thống nội bộ. Tuy nhiên, các biến số giá không thể được tạo ra chủ động bên trong Blockchain, mà cần được tải lên từ bên ngoài. Chìa khóa nằm ở việc có phát sóng toàn mạng hay không, cho phép bất kỳ ai tham gia xác thực mà không cần sự cho phép.
NEST chọn tiếp tục con đường phi tập trung của Bitcoin, hoàn thành giai đoạn sản xuất bằng cách sử dụng phương thức trò chơi không hợp tác, đồng thời đồng bộ hóa dòng thông tin giá trên chuỗi. Cốt lõi của NEST Protocol là oracle, cho phép báo giá và xác thực không cần phép cho bất kỳ ERC20 Token/ETH nào đã được kích hoạt.
Danh tính của người báo giá không quan trọng, điều quan trọng là bất kỳ ai cũng có thể xác minh giá thông qua việc chênh lệch giá. 25 khối Ethereum chưa bị chênh lệch giá được coi là giá thực, được hệ thống ghi nhận để sử dụng. Điều này tương tự như việc giao dịch Bitcoin cần được toàn mạng xác nhận mới được ghi lại.
Số lượng người tham gia NEST Protocol càng nhiều, hệ thống càng an toàn, quy mô vốn có thể tiếp nhận càng lớn. Cơ chế này tạo ra niềm tin vào chính hệ thống, chứ không phải niềm tin vào bất kỳ chủ thể nào, tương tự như Bitcoin.
NEST sẽ thu hút cuộc chơi giá trong thế giới tiền điện tử, đưa NEST Protocol từ các sàn giao dịch tập trung, đây sẽ là một cuộc chiến đồng thuận lâu dài. Thế giới trên chuỗi và thế giới thực là song song, chỉ khi hoàn thiện cơ chế oracle mới có thể kết nối tốt hơn với tài sản truyền thống. Việc cung cấp thông tin giá cho tài sản gốc trên chuỗi một cách phi tập trung là bước đầu tiên hướng tới các lĩnh vực truyền thống.
Kết luận
"Điều không tập trung" là một sáng tạo văn minh độc đáo của nhân loại. Blockchain là một khoa học, cần không ngừng đưa ra giả thuyết, quy nạp, chứng minh và bác bỏ. Cơ chế giá trong cuộc chơi giá cả tiếp tục hướng đi giả thuyết của tinh thần phi tập trung của blockchain là đúng, mặc dù số mẫu thành công vẫn còn ít. Con đường này vẫn cần nhiều khám phá và thực hành hơn.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
13 thích
Phần thưởng
13
6
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
AirdropHunterWang
· 08-15 04:55
Trước hàng đại phát tiết kiệm một vạn chữ, cơ chế định giá thật phức tạp.
Xem bản gốcTrả lời0
ThesisInvestor
· 08-12 18:46
Bây giờ mọi người đều đang chảy nước miếng nhìn chiếc pizza này.
Xem bản gốcTrả lời0
DeadTrades_Walking
· 08-12 06:35
Trời ơi, thật sự có người dùng hai phiếu pizza để đổi một vạn coin.
Xem bản gốcTrả lời0
TokenomicsTherapist
· 08-12 06:30
Một bữa ăn đổi mười năm một bẫy nhà, điều này thật vô lý.
Xem bản gốcTrả lời0
SerumSquirrel
· 08-12 06:23
1w btc mua pizza khóc ngất
Xem bản gốcTrả lời0
OnchainDetective
· 08-12 06:16
Đừng vội, hai cái ví tiền này thực chất có vấn đề, đang trong quá trình điều tra.
Cách mạng cơ chế giá Blockchain: Từ giao dịch tập trung đến trò chơi phi tập trung
Khám phá cơ chế giá Blockchain
Trong quá trình phát triển Blockchain, cơ chế giá của cuộc chơi giá phi tập trung luôn là một vấn đề quan trọng bị bỏ qua. Với sự phát triển mạnh mẽ của DeFi trong những năm gần đây, cả những người trong ngành và ngoài ngành mới bắt đầu có nhận thức và khám phá sơ bộ về cơ chế giá trên chuỗi. Cách tạo ra giá, một biến số then chốt, trên chuỗi theo cách phù hợp hơn với bản chất của Blockchain, là một hướng nghiên cứu sâu sắc đáng để tìm hiểu.
Blockchain giao dịch của sự tiến hóa
Bitcoin,作为世界上第一个 Blockchain 项目,可以说是 "Blockchain" 概念的源头. 大家熟知的第一笔 Bitcoin场外交易发生在美国佛罗里达州,一位程序员用 10000枚 BTC 换取了两张披萨券,由此 Bitcoin 有了 0.003美分的初始价格.
Giá cả phản ánh giá trị của một đơn vị hàng hóa hoặc dịch vụ, mức độ của nó được xác định bởi quan hệ cung cầu trên thị trường. Vào thời điểm đó, giá của Bitcoin là sự cân bằng đạt được giữa bên mua và bên bán, mặc dù chỉ là một thị trường nhỏ giữa hai người, không có tính cân bằng chung, nhưng điều này đánh dấu sự khởi đầu của thuộc tính giao dịch tiền tệ của Bitcoin.
Để đáp ứng nhu cầu giao dịch của những người yêu thích BTC, các sàn giao dịch tiền điện tử đã ra đời, nhu cầu về "giá" từ các bên cũng phát sinh theo. Cuộc chơi giữa các nhóm khác nhau như thợ đào, người tín ngưỡng, nhà đầu tư, người chơi hợp đồng tương lai, v.v., dần dần hoàn thiện thuộc tính cân bằng chung của Bitcoin. Các sàn giao dịch cung cấp cho mọi người một nơi giao dịch tự do, nhưng với sự gia tăng sự nổi bật của Bitcoin và sự chuyển dịch của tài chính truyền thống sang tài sản mã hóa, các vấn đề như tập trung không minh bạch cũng ngày càng nổi bật.
Sự khác biệt về đơn vị tính toán giữa sàn giao dịch tập trung và tương tác hoàn toàn trên chuỗi, sàn giao dịch tính theo mili giây, còn Blockchain tính theo "Khối". Sự phân tách này khiến chúng ta khó đánh giá chính xác dữ liệu giá mà sàn giao dịch cung cấp. Mặc dù có thể giám sát một số dữ liệu tương tác trên chuỗi, nhưng việc xử lý bên trong của sàn giao dịch vẫn là một hộp đen. Trong lĩnh vực tiền điện tử thiếu sự quản lý hiệu quả, việc làm giả dữ liệu khó có thể tránh khỏi. Điều này cũng khiến cho dòng tiền nóng và đòn bẩy dễ dàng gây ra sự náo động, thúc đẩy tài sản tiền điện tử nhanh chóng lọt vào tầm mắt của công chúng, thu hút những người ưa thích rủi ro cao và các tổ chức tài chính tham gia.
Cơ chế tin cậy của Blockchain
Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 bắt nguồn từ việc Hoa Kỳ nới lỏng quản lý và lạm dụng các công cụ đổi mới tài chính, cơn sốt đầu cơ dẫn đến khủng hoảng cho vay thế chấp thứ cấp gây ra sự sụp đổ tín dụng. Sự phá sản của Lehman Brothers đánh dấu sự bùng nổ toàn diện của cuộc khủng hoảng, báo cáo tài chính đẹp đẽ che giấu sự tham nhũng bên trong. "Niềm tin" và "an toàn" trở thành một trong những vấn đề quan trọng nhất từ đó.
Cùng năm, sách trắng Bitcoin được công bố, đưa ra một ý tưởng về một giao thức không phụ thuộc vào "niềm tin". Đầu năm 2009, khối genesis của Bitcoin ra đời, đồng Bitcoin đầu tiên được khai thác. Thiết kế của Bitcoin liên quan đến mật mã, thuật toán băm, chứng minh công việc và nhiều kiến thức đa ngành khác, rõ ràng là kết quả của một quá trình suy nghĩ lâu dài.
Tính chất quan trọng nhất của Bitcoin là "phi tập trung", việc phát hành và chuyển khoản không bị kiểm soát bởi bất kỳ chủ thể nào. Để giải cấu trúc "chủ thể tin cậy", giao dịch Bitcoin cần có sự xác nhận của toàn bộ nút mạng, mặc dù điều này không hiệu quả nhưng rất an toàn, mức độ phi tập trung càng cao thì độ an toàn càng cao.
Sau hơn mười năm phát triển, giá trị thị trường của Bitcoin đã đạt mức hàng trăm tỷ đô la. Ngày nay, việc chuyển nhượng Bitcoin với giá trị hàng triệu đô la trở nên dễ dàng, không cần tin tưởng vào bất kỳ bên thứ ba nào. Ngược lại, trong hệ thống tài chính truyền thống, việc chuyển nhượng tài sản lớn liên quan đến quy trình phức tạp và hiệu quả thấp. Nhưng trong các lĩnh vực truyền thống, mức độ tin tưởng của con người vào các tổ chức quyết định sự lựa chọn của chính họ.
Việc thiết lập niềm tin trong các lĩnh vực truyền thống cần phải tích lũy lâu dài và tốn kém. Nhưng khi một tổ chức thiếu sự kiểm soát, con người thường khó chống lại cám dỗ trước lợi ích to lớn. Ngay cả Lehman Brothers tồn tại hơn 150 năm cũng đã sụp đổ, niềm tin lập tức sụp đổ. Bỏ qua các yếu tố tập trung, giao thức Bitcoin không có rủi ro tập trung trở thành hy vọng mới của xã hội loài người.
Cơ chế giá của Blockchain
Đối với tài sản tiền điện tử, cơ chế giá là quá trình định giá. Giá của Bitcoin phụ thuộc vào các bên tham gia trò chơi, chẳng hạn như thợ mỏ, người nắm giữ coin, người chơi hợp đồng, v.v. Liệu quá trình đấu giá trên thị trường này có thể được tạo ra một cách phi tập trung trên chuỗi giống như chuyển tiền không? Và với việc tăng cường mức độ phi tập trung và số lượng người tham gia, liệu tính an toàn và khả năng chứa đựng của nó có tăng lên theo không?
Tính khả lập trình của Ethereum đã cung cấp cơ hội tốt cho sự đổi mới trong lĩnh vực tiền mã hóa. Giá trị thị trường và lượng tài sản khóa của DeFi liên tục tăng lên, buộc chúng ta phải chú trọng đến vấn đề biến số giá. Khi DeFi tiếp nhận lượng vốn đạt đến cấp độ cao hơn, liệu chúng ta có nên tiếp tục phụ thuộc vào một bên thứ ba hay tổ chức nào đó?
Lựa chọn DeFi hiện tại
Hiện tại, các giao thức DeFi chủ yếu có các hướng sau:
Hầu hết các giao thức DeFi cần giá trên chuỗi, chẳng hạn như giá thanh lý của vay thế chấp, giá giao dịch chớp nhoáng theo thời gian thực, giá thanh lý của các công cụ tài chính, v.v. Hiện nay, phương pháp chính là sử dụng các nút oracle để cung cấp giá hoặc đội ngũ dự án tự xuất ra giá.
Cách này thường là kết nối API của sàn giao dịch tập trung, trực tiếp tải lên dữ liệu giá hoặc lấy giá trị trung bình từ nhiều nút. Rõ ràng, trò chơi giá chủ yếu diễn ra tại sàn giao dịch tập trung, yếu tố tập trung ảnh hưởng rất lớn. Các giao thức DeFi và người dùng sử dụng những giá này khó có thể xác minh hiệu quả, trái ngược với bản chất "phi tập trung" và "máy tin cậy" của Blockchain.
Thứ hai, Token khó có thể nắm bắt giá trị của giao thức tốt hơn. Sự sống còn của DeFi phụ thuộc vào sự biến động giá, tạo ra không gian chênh lệch giữa mức độ giao tiếp trung tâm hóa và phi tập trung. Hiện tại, oracle chỉ xuất ra giá khi đạt tiêu chuẩn yêu cầu, thiếu dòng thông tin giá cả liên tục. Điều này tương đương với hệ thống Bitcoin chỉ duy trì sức mạnh tính toán khi có giao dịch chuyển khoản, không phù hợp với bản chất của Blockchain, cũng khó có thể chịu đựng quy mô thị trường lớn hơn.
Lựa chọn cơ chế giá của NEST Protocol
Sự phi tập trung của Bitcoin và Ethereum xuất phát từ thiết kế hệ thống nội bộ. Tuy nhiên, các biến số giá không thể được tạo ra chủ động bên trong Blockchain, mà cần được tải lên từ bên ngoài. Chìa khóa nằm ở việc có phát sóng toàn mạng hay không, cho phép bất kỳ ai tham gia xác thực mà không cần sự cho phép.
NEST chọn tiếp tục con đường phi tập trung của Bitcoin, hoàn thành giai đoạn sản xuất bằng cách sử dụng phương thức trò chơi không hợp tác, đồng thời đồng bộ hóa dòng thông tin giá trên chuỗi. Cốt lõi của NEST Protocol là oracle, cho phép báo giá và xác thực không cần phép cho bất kỳ ERC20 Token/ETH nào đã được kích hoạt.
Danh tính của người báo giá không quan trọng, điều quan trọng là bất kỳ ai cũng có thể xác minh giá thông qua việc chênh lệch giá. 25 khối Ethereum chưa bị chênh lệch giá được coi là giá thực, được hệ thống ghi nhận để sử dụng. Điều này tương tự như việc giao dịch Bitcoin cần được toàn mạng xác nhận mới được ghi lại.
Số lượng người tham gia NEST Protocol càng nhiều, hệ thống càng an toàn, quy mô vốn có thể tiếp nhận càng lớn. Cơ chế này tạo ra niềm tin vào chính hệ thống, chứ không phải niềm tin vào bất kỳ chủ thể nào, tương tự như Bitcoin.
NEST sẽ thu hút cuộc chơi giá trong thế giới tiền điện tử, đưa NEST Protocol từ các sàn giao dịch tập trung, đây sẽ là một cuộc chiến đồng thuận lâu dài. Thế giới trên chuỗi và thế giới thực là song song, chỉ khi hoàn thiện cơ chế oracle mới có thể kết nối tốt hơn với tài sản truyền thống. Việc cung cấp thông tin giá cho tài sản gốc trên chuỗi một cách phi tập trung là bước đầu tiên hướng tới các lĩnh vực truyền thống.
Kết luận
"Điều không tập trung" là một sáng tạo văn minh độc đáo của nhân loại. Blockchain là một khoa học, cần không ngừng đưa ra giả thuyết, quy nạp, chứng minh và bác bỏ. Cơ chế giá trong cuộc chơi giá cả tiếp tục hướng đi giả thuyết của tinh thần phi tập trung của blockchain là đúng, mặc dù số mẫu thành công vẫn còn ít. Con đường này vẫn cần nhiều khám phá và thực hành hơn.